Breaker Block. Ծնունդը՝ liquidity raid-ից
Breaker block-ը բռնությունից է ծնվում։ Գինը նախ գնում է վառելիք որոնելու, ու մակարդակը ձևավորվում է միայն դրանից հետո։ Հերթականությունը ճշգրիտ է ու բացահայտում է՝ ալգորիթմը կոնկրետ ինչի հետևից էր գնացել։ Վերցնենք վարընթաց breaker-ը։ Գինը խփում է նախորդ գագաթը, վերցնում դրա վրա կուտակված buy-side liquidity-ն՝ գագաթը կոտրելու հույսով մտած գնորդների շուկայական հրամանները, շտապող վաճառողների ստոպները, ու հետո շրջվում։ Այդ վազքը Judas Swing-ն է, stop hunt-ը, raid-ը։ Անվանիր ինչպես ուզում ես, ֆունկցիան մեկն է։
Հաջորդը գալիքն է ամենակարևոր մասը։ Liquidity sweep-ից անմիջապես հետո գինը կոշտ շրջվում է։ Այդ ագրեսիվ անկումը displacement-ն է, ու վայրէջքի ընթացքում երկու բան է անում՝ հետևում թողնում fair value gap, ու տպում market structure shift (MSS)։ Իսկ breaker-ն ինքնին այն վերջին վեր փակվող մոմն է, կամ դրանց կարճ շարքը, որ գալիս է raid-ից ու հաջորդած displacement-ից առաջ։
Իսկ ինչո՞ւ է այդ մակարդակը այդքան մեծ քաշ քաշում հետդարձի ժամանակ։ Որովհետև raid-ը թակարդն է գցել իրական փողին։ Երբ գինը հետո նորից բարձրանում է breaker-ի մոտ, նա միայն inefficiency-ի վերահավասարեցում չի անում՝ նա վերադառնում է մի կետ, որտեղ շուկան արդեն բացել էր քարտերը։ Դա քեզ տալիս է մաքուր պատկեր՝ մտնես նոր order flow-ի հետ, ոչ թե դրա դեմ։ Raid-ն էր բաքի վառելիքը էն շարժման համար, որ իրականում վճարեց։
Mitigation Block. Ձախողված գագաթի պատմություն
Mitigation block-ը ուրիշ պատմություն է պատմում՝ ոչ թե մաքուր raid-ի, այլ ձախողման։ Այստեղ գինը բարձրանում է նախորդ գագաթի ուղղությամբ (վարընթաց սցենարում) ու պարզապես չի կարողանում այն խփել։ Գագաթը դիմանում է։ Դրա վրա կուտակված external liquidity-ին ոչ ոք չի դիպչում։ Գինը շրջվում է ավելի ցածր կետից, ու հետո displacement-ով break of structure է տալիս դեպի ներքև։
Block-ը հենց այդ գագաթի կառույցն է՝ էն վեր փակվող մոմերը, որ փորձել են ավելի բարձր գագաթ տպել ու ձախողվել։ Երբ գինը վերադառնում է այդ մակարդակ, նա գալիս է «mitigate» անելու այնտեղ բացված դիրքերը։ Պատկերացրու՝ շուկան հավաքում է իր ձախողված շարունակության բեկորները։ Էն հրամանները, որ գինը մղել էին գագաթ, բայց կոտրել չէին կարողանում, structure-ի իրենց դեմ շրջվելու պահին արդեն խաղից դուրս են։ Block-ի մեջ կատարվող նահանջը մեծ խաղացողներին պատուհան է բացում՝ մինչ հաջորդ վարընթաց փուլը փակեն իրենց վնասով գնած դիրքերը գրեթե առանց կորստի։
Իմ սքրինի վրա mitigation block-երն իրենց արժեքը լավագույնս են հաստատում NY սեսիայի երկրորդ կեսին՝ ES-ի պես ինդեքսների վրա, երբ ալգորիթմը կեսօրից հետո մաքրում է առավոտյան շարժումից մնացած հրամանների գիրքը։ Ես այս պատկերն ամենից հաճախ բռնում եմ S&P 500-ի 5 րոպեանոց գրաֆիկին՝ 14:00-16:00 ET պատուհանում։ Դա breaker-ից ավելի հանգիստ հետք է թողնում ու երբեք նույն ուշադրությունը չի հավաքում, բայց order flow-ի համատեքստում կարդացած՝ նույնքան աշխատող մակարդակ է, որքան breaker-ը։
Հիմնական տարբերությունները մեկ հայացքով
| Հատկանիշ | Breaker Block | Mitigation Block |
|---|---|---|
| Liquidity sweep | Այո՝ թալանում է նախորդ գագաթը/հատակը | Ոչ՝ չի կարողանում թալանել նախորդ գագաթը/հատակը |
| Ծննդի կետ | Sweep-ից ու displacement-ից առաջվա մոմը (կամ մոմերը) | Ձախողված գագաթի մոմը (կամ մոմերը) |
| Ենթադրվող սցենար | Կառուցված liquidity, stop hunt, թակարդում մնացած թրեյդերներ | Ձախողված միտումի շարունակություն, վնասով դիրքերի վերահավասարեցում |
| Հարաբերական հավանականություն | Ավելի բարձր՝ ստոպների հաշվին վառելիք ունենալու շնորհիվ | Ստանդարտ՝ կառուցվածքային ձախողման կետ է |
Համատեքստն է ամեն ինչ. Premium, Discount ու Order Flow
Այս ողջ տարբերակումն առանց համատեքստի ոչինչ չի նշանակում, իսկ ամենակարևոր համատեքստը էն տեղն է, որտեղ block-ը ձևավորվում է ավելի մեծ շարժման ներսում։ Բարձր հավանականությամբ վարընթաց breaker-ը կամ mitigation block-ը պետք է նստի գործող dealing range-ի premium գոտում, վերընթաց block-ը՝ discount-ում։ Իսկ եթե շորթ բացես վարընթաց breaker-ի վրա, որ խորը discount-ում է տպվել, պարզապես կկերակրես հաջորդ վերելքը։
Շերտ առ շերտ հանելով՝ breaker-ն ու mitigation-ը երկուսն էլ սովորական order block-ի տարբերակներ են, ու երկուսի վավերականությունն էլ հաջորդած market structure shift-ից է գալիս։ Breaker-ը ուժեղացված տարբերակն է՝ վառելիքով հանդերձ։ Տակի շարժիչը երկու դեպքում էլ նույնն է. գինը ինստիտուցիոնալ order flow-ն է շարժում։ Bank for International Settlements-ը բազմիցս ցույց է տվել, որ FX-ի պես շուկաներում խոշոր order flow-երն են գնային դինամիկայի հիմնական շարժիչը, ինչը գիտական հենք է տալիս էն բանին, ինչ price action թրեյդերները տարիներ շարունակ աչքով էին քարտեզագրում։
LiquidityScan-ում մեր CISD (Change in State of Delivery) շարժիչը կարգավորված է հենց այդ բարձր իմպուլսով displacement-ը բռնելու համար, որ վավերացնում է այս շրջադարձերը։ Այն ֆիլտրում է մոմեր, որոնք փակվում են նախորդ մոմի դիապազոնից շատ դուրս՝ էն նշանը, որ breaker կամ mitigation block հենց նոր է ակտիվացել, ու այդ առաջին նույնականացման քայլն անում է քեզ համար հարյուրավոր շուկաներում միաժամանակ։
Եզրափակիչը կարճ է. միշտ նախ ստուգի՛ր sweep-ը։ Նրա առկայությունը կամ բացակայությունն է ողջ բաժանարար գիծը։ Breaker-ը ցույց է տալիս, թե որտեղ ալգորիթմը թակարդ է կառուցել։ Mitigation block-ը՝ թե որտեղ նա պարզապես հանձնվել է։ Երկուսն էլ օգտագործելի ինֆորմացիա են տալիս, միայն մի շփոթիր մեկ ազդանշանը մյուսի հետ։
Հաճախ տրվող հարցեր
Breaker block-ը միշտ ավելի լա՞վն է, քան mitigation block-ը
Ոչ այդքան «ավելի լավ», որքան «ավելի մաքուր»։ Liquidity raid-ը ավելի սուր ինստիտուցիոնալ հետք է թողնում, ու դա հաճախ վերածվում է մակարդակից ավելի էներգետիկ ռեակցիայի։ Բայց լավ ձևավորված mitigation block-ը, որ նստած է ճիշտ premium կամ discount գոտում մաքուր MSS-ից հետո, ինքնին լիովին վավեր ու բարձրորակ մուտք է։
Mitigation block-ը կարո՞ղ է ձևավորվել ցանկացած ժամանակային շրջանակում
Այո։ Շուկայի կառուցվածքն ու liquidity-ն ֆրակտալ են, ու այս պատկերները հայտնվում են ամենուր՝ 1 րոպեանոցից մինչև ամսական։ Միայն հիշիր՝ բարձր շրջանակի block-ը՝ 4H, օրային, ավելի մեծ քաշ ունի ու էն պատմությունն է սահմանում, որին ներսի փոքր շրջանակները պետք է հնազանդվեն։
Մոմի գույնը կարևո՞ր է block-ի համար
Ստանդարտ սահմանումն օգտագործում է շարժումից առաջվա վերջին հակառակ մոմը։ Վարընթաց block-ի համար (ապագա դիմադրություն) նշիր դեպի ներքև displacement-ից առաջվա վերջին վեր փակվող մոմը։ Վերընթաց block-ի համար (ապագա աջակցություն)՝ դեպի վեր displacement-ից առաջվա վերջին վար փակվող մոմը։ Գույնը պարզապես նշում է հակառակ ճնշման վերջին կետը մինչ իրական մտադրության երևալը։
Հարակից նյութեր
- Breaker Block-ը բացատրված. ICT շրջադարձային մուտքը
- ICT Unicorn Model. Breaker-ի ու FVG-ի զուգադիպումը